清屬金州廳旅安社。
沙俄侵占時,屬關東州旅順行政區(qū)。
日本侵略者侵占時期,屬關東州廳旅順民政署水師營會。
民國三十五年(1946年),原水師營會改為中心區(qū),屬旅順市。
1949年,中心區(qū)公所改中心區(qū)人民政府,屬旅順市。
1951年,中心區(qū)人民政府改名第五區(qū)人民政府,屬旅順市。
1954年10月,第五區(qū)人民政府又改為中心區(qū)公所,屬旅順市。
1956年4月,撤區(qū)成立水師營、龍頭2鄉(xiāng)。
1958年9月,鄉(xiāng)改社,成立水師營公社。
1960年1月,所轄的原英歌石鄉(xiāng)分出,并入大連市奶牛場。
1961年,原龍頭鄉(xiāng)從水師營公社中劃出,成立龍頭公社。
1983年,社改鄉(xiāng),成立水師營鄉(xiāng),屬旅順口區(qū)。
1985年,鄉(xiāng)改鎮(zhèn),成立水師營鎮(zhèn),屬旅順口區(qū)。
1997年,旅順口區(qū)區(qū)劃調整,原沈家行政村并入火石嶺行政村,原東溝行政村、三里橋行政村并入小南行政村。
1998年10月20日,鎮(zhèn)改街,成立水師營街道。